观点速递 | 202407关于大A，美股，黄金，原油
43:52 Share

Hello 大家好,欢迎来到这一期的马总时间又到了中下旬的时间我们来说一说每个月一次的关联速递,建民这个月的数据怎么样?这个月数据没什么亮点一点亮点都没有吗?好的亮点出口就亮点,其他都没有亮点,而且都不及日期

但是但是七月还是我看到昨天还是什么时候有一个那个自媒体号就说了嘛说已经几连阳了对吧九连阳互生互生三百互生三百五零都九连阳哎就是这个连阳的数字其实好像有一种回到年初的感觉了有温暖到你们吗有有国家队互排了

我一两感受都不太好过了大概快两周了但是好像我的照顾没什么特别大的起色是我全压错保了吗还是怎么样只要小票跌得比较惨

这现在是 50 和 300 分化比较大是吧不不 300 和 50 是一拨人然后 500 和 1000 和 2000 是另外一拨人对不对我的意思就是 300 和 500 的这个分对分次比较大两 2000 这个趋势有点要往年初的那个对这个方向是在往年初那个方向迈进的

包括前两天他们谁还在说就是那个什么说歌又来了歌的走势跟 3 月 5 号那一波时间很像所以就 3 月份我不是也说要开会吗然后 7 月份也有了就是歌又熟悉的味道熟悉的配方和熟悉的走势又来了一波

但这波应该是周四开完的然后开会期间其实行情一般然后应该有一些护盘周五也是周五就开盘昨天就昨天开盘跌了然后有护盘对有护盘没想到呼呼上来了本来以为周五国家都已经撤退了对早上还是很惊慌的说国家都终于撤了

结果下午又来了对但这个户盘就感觉就是纯户盘它不是一个说好像市场对什么信息有一些解读或者就是说有些根据一些小字文有些反应都不是就是一些常规的大家好像觉得就是这个时候不能打脸但是主要也是因为这次开会本来预期很高对吧就是说应该有一些大的举动毕竟

整个大家信心我们已经喊了一年半了对网上不是有一张八卦吗杰克船长有两个八卦说什么今年前三个月就是那个

到 2024 年 3 月 31 号那个什么汇金公司交易性金融资产增加 4475 亿对因为最近很多基金公司的季报出了所以他们会披露自己 ETF 的持仓的所以就披露了把汇金就披露在里面了所以看到汇金就是在几个大的指数上都是大幅度的增持

所以确实是实实在在的在买对买了这么多还是没过 3000 点有点悲剧说几个指数买了 4000 多亿吧但买了半年了还在 3000 点以下这到底是谁在卖呢都要抓起来那我们还是来说说数据吧虽然都不是很亮点但是有一些什么样的趋势或者是数字呢先说还是按顺序吧说 PMI 就 49.5

上个月也是 49.5 预期也是 49.5 又没什么很稳了然后财新服务业 PM 好像比较差财新服务业是 51.2 但预期是 53.4 然后上个月是 54 好像差的蛮多的这次就服务业好像有点比较糟糕就是服务业景气度有点回落就是他这个数据是那个

就是 7 月 3 号他公布的那个 6 月那个彩星中国通用服务业经营活动指数 51.2 低于那个 5 月份的 2.8 个百分点降至 2023 年 11 月以来最低对反正比较糟糕这个然后那个彩星那个制造业 PMI51.8 比预期的好一点预期是 51.2 比上个月上个月是 51.7 嘛收回好一点点那就是第三产业服务业不太行对服务业好像比较糟糕点然后

没什么亮点然后说说 CPI 吧 CPI 也不及预期 CCPI 是年增率是 0.2%预期是 0.4%然后上个月是 0.3%对所以说就是不行然后扣除食品和能源加个核心 CPI 是同比上转了 0.6%

但是好像整个说到服务业和消费我是感觉这两个月会比较明显的感觉你们有没有发现就是出去吃饭再好的不能说再好的就是比较大的以前好像很贵的那些餐厅

特别多推出那种就是廉价套餐什么也不要廉价套餐就是炸折了的套餐我吃过很多然后什么五式套餐然后对比如说一家人均 500 的店然后你就可以买到什么 200 或者 150 的这个五式套餐你就可以去吃吃一吃

我觉得这个还是一个很明显的信号,这些店的消费的人在下降是,而且现在说是包括之前抖音本地生活不是崛起,好像都是囤券吗?包括乱七八糟的,但是商家层面上好像没有给到这么大的力度对,我记得我前两周跟同事去旁边的哪吃饭

我们就点菜现在有很多套餐我们是 5 个人所以它里面有一些套餐我们点了一个双人套餐然后想双人套餐再加点菜加两个硬菜然后后来我们发现双人套餐我们 5 个人一起都吃不完

那么好的吗对非常的离谱就是说就是我觉得现在的这个力度而且不是这一家吧就是我们后来又去就是另外一家也是的就他整个给到你的这个就是我觉得特别夸张对

对对对就是我觉得其实店也不错环境也不错菜品也不错其实都挺不错的但是但是我觉得对我来说是件好事我感觉你不需要花很多钱你就能享受到原来你需要花很多钱的所以我就觉得因为我们讲数据的时候其实讲的是宏观大家都知道说如果是通缩的话通缩主要是会影响

就业吗或者是整个社会环境吗那如果你是有工作的话那其实通缩对你来说也没什么因为通缩代表物价下跌而且都是食品下跌反而对于你来说你的这个购买力其实是变强了所以怎么说呢确实这个就是一体两面的事情它那个食品价格由上月持平转为了下降 0.6%

主要是水果什么水产品都下降蛮多的我觉得其实我们在国内你真的能感觉到供给侧的跟上是非常快的前段时间也有个新我不知道你们吃阳光玫瑰吗葡萄

我只知道秦王就秦王对秦王就是阳光玫瑰的一种秦王应该是阳光玫瑰的我不是很确定应该是最高的一个品种叫秦王秦王便宜了很多这是因为国内的广西还是哪就大量的种植所以就是说国内你只要发现这个市场一旦有需求

它的供给的跟上是很原来这个是一个进口的葡萄但说实话以我自己买过它其实比原来的差了就是品质上我觉得是这么说就是原来很贵但确实品质很好现在确实很便宜我感觉好像原来买秦王的时候好像买一串要一百多块钱

现在好像只要 20 块 30 块就可以了但是品质我觉得确实比以前低不少但是你从体感上来说就性价比吗对真的高很多我觉得如果你不是那种像我这种不是很挑的差不多就行的人其实是很划算的但是那种对于这种口味特别挑剔的还是可以去买 100 多的对但是我觉得确实我们的供给实在是跟的

太快了毕竟我们是一个大的供应链国家是吧产业还是会迅速跟上另外一个就是燃油小汽车和新能源小汽车价格下跌了 6%和 7.4%就是车价跌了很多

我们车也是卷的不能再有空间了是吧对昨天不是还是雷总的飘移是吧发布会对猪贴尿我看朋友圈很多人找我也没看看太多了这又是讲说小米什么有的没的

它不就是卷王之卷吗小米在各个它的赛道上都把别人挤到没有路可去而且小米其实确实卖的很不错保时据但是说到这个我觉得其实这段时间最火的就应该是什么罗布快跑对吧股票涨得挺好而且无人驾驶一下就把什么人到中年的后路断掉了已经没有往原车可以去开了

对 是的 是的哎呦 我也就挺好的我都不想开车我觉得开车好累哦说得好像你每天开车一样我也想是买一辆什么无人无人驾驶的车到时候不是你都已经路上可以无人驾驶你为什么还要买一辆呢你突然叫到但是反正就是断点挺多的对那我们说回来就是整个 CPI 也没有什么那然后 PPIPPI 不行了呀 PPI 本来是每个月减少

每个月都在每个月年增率都是负的但是每个月是负的越来越少但 6 月份又下出了它跌幅又增加了主要在哪些方面呢主要是降幅主要是机械制造电气机械什么器材这种制造业价格然后农副产品加工价格都下跌然后非金属矿物

制品价格下跌 6.9%就好像大多数都在跌除了那个有色演练是涨的是使用煤炭稍微涨了点对反反反本来预期挺好的每个月都降幅少跌点少跌点现在又下去了又拉开不知道什么时候再能回来是吗对但是从整个时间转上来说其实是不是就是到年终这几个月工业生产没有那么

起飞毕竟这个你想这种天你就想生产它还有配合但是对啊这种就是但是就是它这种下跌的话是煤炭这种它其实也反映出来它那个煤炭需求是季节性增加的然后煤炭那个开采那个价格是上涨的对所以其实跟我们之前要说电力也是相关的对是是的主要也是原油原油最近有点不太给力对原油也下跌

它原油油价下行导致什么石油开采中都下降了价格然后社融一夜不请洋

是比较严重吧因为我看社融出来之后是谁社融感觉这次很低调我都一开始都好像都没看到说到这个事情数字太不好了吧就还有人写什么你不花钱我不花钱社融怎么上得去是吧最近两个月好像社融都是前两个月社融是不是聊得比较多的这个月社融好像一点消息都没收到

都没人在谈这个事情大家就已经觉得默认是一个不太好的数字了对然后他设人同比增速是 8.1%8.1%这个我看自媒体调的比较多的是那个 M1 的那个聊了对 M1 已经好像已经起了就是一直一直负增长因为他那个是那个什么那个要打击那个资金空转就禁止那个手工补锡

反正就是 6 月份他那 M2M2 和 M1 减刀超越扩大 M2 是那个增速下行这增速是 6.2%6.2%比 5 月份少 5 月份是增速 7%然后 M1 是负的 5.0 反正 M1 现在这个统计总的有点很奇怪的这种

已经不太考虑了我感觉大家已经放弃观察这个数字了是吧然后再看看那个什么企业和居民信贷都是同比少增

其实如果真的我们稍微拉长一点我们这个节目已经做了挺长时间了已经往前推一年多吧其实这个数据都没有就比如说像那个 PMI 吧可能是有些起伏好过一段时间然后又不行了然后 CPI 就没怎么好过一直在好像还是一直在往下的慢慢往下或者是在很下面的 CPI 的话就是前

反正刚出来的那一段时间通缩了好几个月对吧包括后来就是稍微好一点点零以上也就在零以上然后那个摄容摄容对摄容 MEM 一直是不太好的剪头上一直在困难所以

最近我看很多公众号在转李迅雷老师的文章他之前因为说房地产的事情就说的前两年说的就是蛮准的他就说大家都买不起房子他就说你既然买不起你就应该尽量的去买

为什么因为其实他是从供需的角度上来说的就是说那个时候大家虽然都买不起但是供给很少现在他在前两年就说大家就觉得房子是要到顶了就觉得大家就不应该去买了他就有一些预测还是比较准的然后他就说他最近的一些观点他不会说这么直白了其实说的就说这个事情是一个长周期的事情

他说这个长周期应该是很长的 30 年期应该是 5 到 10 年这种阶段所以我觉得就是说你看我们每个月都在报这个数但有可能我们要报很长的一段时间都有可能是在一个趋势上因为如果真的我们进入到一个长周期的话其实这个周期的逆转

并不是那么容易的对我们好像包括我们在应该就是去年我们做宏观就聊些宏观话题然后开始

就应该是去年所有观点速度然后再聊这些数字然后就是因为聊这些数字才发现自己的宏观知识有多差然后我们当时最早一期其实都不是聊这个我们在聊周期那期我们其实还聊挺嗨的而周期的时候大家就在说我们现在是到了去库存对吧然后去库存有没有到拐点因为你去库存肯定就是往下走可能是一个不好的周期的底部这种那我们什么时候能翻转那照你这样说其实我们已经看了一年半了

对我觉得真的有可能还要过很久才能进入到另外一个通道其实除了李兄弟最近富鹏也有很多这种但我觉得观点其实是一直是一致的他就说因为我们很多时候大家看日本

就是说日本的逐渐的恢复其实跟代际有很大的关系的可能是要原来代际的人挂了之后才有可能下一个代际有了之后才有可能会产生这个就是一代人对其实一代人其实就要十年十多年的时间了所以其实是真的可能是蛮长的

对,但我觉得大家是有长周期和短周期的问题你有康波不是更久,然后你要库存周期可能就是 3 到 5 年所以这个数字就像我们之前在说日本的时候,不是还说吗假设中国对比那个时间,可能 20 三几年或 2040 年就到了那好事情是我们已经走了一段时间了,不是刚开始才进入这个周期

所以我觉得大家还是继续观察而且从最后结果反应也许在这个中间会有震荡震荡是不是也会有一些机会如果我们就看说我这一代人就回在这里了大家现在就可以躺了也别动了但是如果中间你还想起来一下还是可以继续持续关注一些指标性的数据除了这些你刚刚说进出口进出口是比较亮眼的

终于有点好消息了是吗对不不不好像说了几个月好像进出口都是比一直都还行然后说来说去也都是气口汽车出口最好所以要给我们加关税对然后他以美元计价 2024 年 6 月份出口同比增长 8.6%那还是很给力的

就上个月其实环比增长 1.9%前置是 7.6%反正 6 月份挺好的那就还是持续在连续第三个月扩大是近两年来最高的水平对然后进口同比减少

然后跌至 4 个月以来最低水平然后就是说明顺差越来越好顺差顺差当月顺差创下 991 美元的新高那我为 1990 年以来最高水平哇就是我们里头我们越来越内部需要东西少但外面需要我们东西要多对是的但是这样来说的话是不是人民币应该其实会

这样的话我们外汇应该储备更多了突然有一种要打外汇战的自信心在你的脸上说到这个我最近还看到一个很有意思的一个公司我们这个公司叫什么名字了它是做一家外贸的公司这个公司它今年那个半年报突然就多了很多钱不是半年还是最近的跨境电商很流行预增什么的它是怎么做的呢因为它是做外贸的它就把东西卖了之后它就不把这个钱拿回来了

他直接存美元对他直接存美元他直接买美国内借钱他直接买美国美国的数据很好对然后这样的话他就能够赚两拨钱

对那就突然自己多了一个这个利差现在满楼公司都这样搞的就是你因为你在境外赚钱然后成美元然后国内也就是对因为你只有做外贸的公司才能做的才能这么搞但是你做外贸你还是有内部的你的原材料也要花钱买特别贱

国内率又低嘛难怪其实我们说疫情期间我记得那时候印象很深就是 2019 年 2020 年的时候我有朋友同学

东南沿海的然后当时我们还对疫情没有什么感觉的时候他就说我们家可能要把一些外贸的这种店或者公司关掉了我说影响这么大吗他说对你想疫情三年之后然后我们又恢复其实这两年其实

包括在 19 年的时候也有很多说出海的事情那中间通过疫情的打击其实很多外贸都不做了因为这个没办法出去嘛那这两年其实又反回来说包括那个抖音在

外面市场的宣传再加上 AIGC 的技术不是现在非常多的你在亚马逊上或者在什么上面在 internet 上然后去搭自己的这种好像出海变得更容易了对反正我身边有蛮多人好像在做跨境电商

好像做的挺好的但是现在是不是跨境电商的这个方向不再完全是欧美市场就是美国美国就是我知道的几个好像是他们是卖卖的美甲然后这种美甲美甲这种东西就是在国内其实就是很普通的一个东西但是好像老外特别喜欢这种东西也不知道为什么在国内也不是很普通只是你没有设立对我就很就他们说就是哎那我们盲猜一下你知道在国内做一个呃

也不是特别分层的你猜想推的我不知道我看这种美甲店蛮多的你就觉得应该大概多少钱吧或者要做多长时间我不知道啊你敢猜一下吗你怎么要参与一下做什么两百块钱要吗做一套你觉得两百块钱多长时间呢半小时一个小时我不知道我没概念这种

你那个基本款啊就是如果你基本的对差不多那个价位然后要接近一个小时如果你要再做的更 fancy 一点的意思就是有一些什么贴片啊贴钻啊对还有那种什么延长啊那可能就是两个小时然后如果你不办卡的话可能就是

400 都 400 块甚至上千了都是有的因为人工费一个小时 400 块人工费又要那么的贵吗这是一个你完全没有办法理解的领域好吧我们说回来对我就说他们就是从义乌那边进货然后义乌进货然后卖到美国加拿大那边可以翻个大概 5~10 倍就利润还是满人心的这点上我们是不是真的就没有什么竞争对手了

东南亚会成为我们的紧张对手吗应该不太会是吧看一下数据应该也会有吧但是可能确实在有些方面我感觉东亚人民还是比较厉害的对我们好像对东盟的贸易顺差也是扩大 36.5%要上半年整个上半年那也就是说我们输给东盟的东西还是比我们进口的多对

东盟是我们第一大贸易伙伴然后欧盟是我们第二大欧盟是扩大了 4.6 好像欧洲人对我们不太感冒然后美国好像是我们对美国好像出口增加很多出口增加 4.7%然后进口下降 8%顺差是扩大了 8.4%其实我们这个顺差

其实我觉得在现在这个角度去看也不是有特别好的事情一个是因为这就说明我们国内的这个需求还是有够对对就是明显需求不是很新还有一个就是其实因为我们现在已经不是很早几十年前的中国的阶段了就是你的这个顺差越大因为原来我们总是会用这种转外汇的角度去看这个事嘛但是其实我们知道全球最大的逆差国是美国

其实你的逆差越大你的国际影响力就会越强因为你要买因为大家总是欢迎你是爸爸就像我们国内一样大家都都其实都差流量因为你在我这花钱我总会对你更好一些但是你老是要赚我的钱我其实对所以其实我觉得我们现在国际影响力越来越强但是我没有国内需求又这么差然后又要去通过国出口去赚钱

这个其实某种程度上来说也是有一点点对对对是有有点点问题的这个结构怎么能够调过来这还是内需的问题怎么让大家能够把钱花出去我觉得也不是说我觉得也不是说大家没钱我觉得还是大家可能不愿意花钱或者是说花了钱有一些各种各样的担心

可能跟美国人的这个想法也也也对对对真的不太一样那美国人就是就是那个抄钱花钱嘛对吧先把钱花了再说嗯对可能就是也是要看整个

国家经济的结构然后包括我们刚说的出口的结构以及内需大家其实有钱甚至我们刚刚在讲消费品和服务业的时候我们其实一直在聊国人为什么不花钱是现在大家有个特点是不再愿意为统一标准的产品付费或者说付费的话你只愿意付比较基本的费用因为你会觉得它

那个价格带给你的差异性的体验不够就像你说的秦王他如果有人就追求那么高品质他愿意付那么高的价格不是说大家买不起这样豪宅不是还是很抢手那可能是中间那个层面大家怎么做这个产品的差异化在国内的需求是会有比较大的这个市场之前我们所谓的

前几年的消费升级是大家用统一的标准往上走但现在所谓的消费降级就是大家把那部分降下来可是个性化的产品和服务并没有替代或者出现你其实不觉得你要再去付额外的溢价来付给一个基本的这种产品反正中国局势大家还得等一等除了外贸

我们得说说对岸了对岸也是很热闹对岸就是降温了经济降温了所以有降息的预期是跟董王有关系吗董王好像不知道董王好像人家上次不是说董王上台他们就喜欢买黄金什么 BTC 这种东西比特币这种东西好像是谁的持仓好像董王是支持比特币的对

这就是董王一上台之后比特币从跌破 6 万直接现在先又回到 6 万 5 对 这个凭一己之力撼动整个全球那他们的数据呢我先说非农非农 6 月计条后非农就业人口是 2906 万预期是 19 万还是很多对 但是它上个月其实是 27.2 对 就是它高于市场预期但是叫上个月数据小幅走低

对然后就是他那个就是那个新增就业人口就是开始就是加速度开始往下走了嗯对就是美国招聘活动已经放缓劳动力市场似乎达到了更好的平衡对反正就是就是大家都在预期嘛可能今年晚些时候可能要开始降息了嗯就是美联储官员就不再担心就是就业市场过热对只要只要那个通胀不太

不太离不就通胀不是很离谱的话就是今年晚些时候应该就会降息就现象黄金的价格其实已经定定定价了一次降息嗯啊对然后说 cpi 吧 cpi 美国 6 月末那个记条 cpi 年增率是 3%预期是 3.1 前置是 3.3 然后这个数据出来那个黄金暴涨的时间嗯

我觉得会降息的概率更高 CPI 终于可以了 CPI 首次录得负值就是比那个什么终于到来了是吧对越 CPI 越增率首次录得-0.1%如果美国也开始降息等于说全球都要进入降息周期了因为其他地方已经开始了对已经开始了其实对

他 6 月末的 G 条核心 CPI 是回落至 2021 年 4 月以来最低水平但不管怎么说美国还是没降因为其实之前有说法就是现在 7 月份本来说 7 月份就要 9 月份现在是 9 月份但我看最近董网友说不能在他上台之前降息

这样是对半征政府更有利益然后他说了一些话的意思差不多解读就是鲍外你别瞎搞瞎搞的话我上台就把你搞下去但鲍外是一个比较看政治的风向的人对我觉得鲍外是一个是个打工人对是个打工人你刚才说是一个优秀的街经理对而且他很会搞学友的把下面小弟搞

对所以我觉得董王这个话又根据最近的发生这些事情来说对吧董王现在概率很高我觉得不知道为什么可能还是有点逼述的对自己未来的老板对说不定真的有可能今天如果就这样一次的话可能就是在大选之后再这样也是有可能的我觉得有可能对

因为其实美国的这个汇率那个利率的问题其实也会影响我们的这个汇率因为他们之前一直维持一个高利率然后我们又是就是其实我们不愿意我们现在就稳汇率对因为我们一直虽然国内经常有人在喊说要再降利率但其实如果再降利率的话肯定还是会对汇率有影响说回来董王真的是挺厉害的

但是虽然说就是市场在交易这个但也有可能反转对吧毕竟我们在过去每次聊这个预期的时候就是美国那边这个反复横跳也不是第一次见了

其实说到这个我还看他们说美国还有另外一个数据因为之前说美国消费这么强劲一个是就业市场比较热还有一个就是新冠的时候其实他们扎扎实实的给那些大众发了很多钱

然后他们从现在的储蓄账户的余额来说也是到了一个很低的水平所以美国人真的很厉害他们真的就是愿意消费真的就是要把自己账户里的钱花光就不花了这就是他们的那个

就是生活方式吧但是他们核心的原因是他有足够的安全感来自于他觉得他的社保体系会 cover 我们其实为什么中国人喜欢存钱其实就是因为中国人觉得我除了存钱来抵抗风险我没有别的更好的方式然后这个就写在基因里了对这可能还是跟我觉得一个是欧美本身就是一个高福利国家是有关系的另外一个我觉得可能还是跟民族特性有关系我觉得东亚民族敏锐

可能是东亚民族的我觉得可能是个宿命我觉得可能一个是卷还有一个勤劳你知道我今天才看到一个关于卷的事情就是说应该是从去年还是今年开始不是那个

香港的人才通对对对很多对吧那香港 HR 不是抱怨吗来但是终于你跟我看到同样的信息你来说抱怨什么抱怨不能再卷了太卷的话我不招你了我给你还原一下去吧加冰反那个神客了这金黄部分没说出来是这样就是因为非常多的内地的优秀人才去了去了然后他们主打一个内地的风格就是我可以降薪嗯

的同时我还接受加班然后双休日你还可以找我然后扰乱当地就业市场然后然后相互就这也是传话我们就分两个晚上的段子然后首先就有

香港的 HR 跳出来说对于这种什么砍心扰乱市场的钱应该直接扔进垃圾桶这第一点然后第二个就是香港本地的就业的同学就说欢迎你们来就业我已经不能挡住你们了但是求不要卷我们来可以但不要卷所以就挺好笑但我也的确在我的朋友圈看到非常多的内地去香港拿优财的这些都去了一个行业啥行业

他肯定能猜到保险吗真的是对哇真的非常多就至少我觉得从去年到今年今年特别严重我看到我朋友突然有很多买卖卖保险对对对而且以前我还看过对而且我也有朋友去看这个其实挺好申请的不是门槛其实蛮低的但是关键他们说你要维持续签这些都是

其实这个申请并不难难的是你在香港真的能够找到一个工作然后能够持续的有工作这个是比较难的优彩本身申请并不难

我们说完美国还有就业再说说其他几个你在关注的品种吗黄金最近血亏了昨天暴跌不是之前涨了吗涨了没走为什么不走我想再等等本来想期待 2550 然后涨到 2470 转头向下估计要有一波大的调整

我感觉还是 2300 到 2400 之间就震荡偏强一点就跌下来再加仓嘛就是呗啊所以你觉得黄金接下来加仓位是 2300 是吧对我还是我还是就是护金的话大概还是 550550 左右你知道上次你的那个黄金加仓点一直没下来我就没下哎呦我就错过了我那时候他跌破 2300 我没敢上手我想再等低点然后稍微摊了一下就没没买到哎对就是就差了一点点就差了一点点就气死我了

好的那上去的时候你也差一点点对对对这次黄金做的比较差真的比较差好反正行好那其他呢原油的话原油的话其实还是相对来说就是这次的出行季好像预期不达标就是原油就是涨的不多然后就是成品油需求还是在下降

主要也是和最近的美国的飓风好像有点关系对其他的话就是然后美国汽油需求均值未能达到每天 900 万桶本来夏季出行应该美国出行旺季应该需求很好但这次反馈下来就有点正伪就是需求没有那么好对所以说最近又伪了它原油又跌回 80 多了嗯

对但总体来说还是还是要忘记是吧对还是还是就是往上看往上看会更好一点但是国际局势现在对这个石油有一点影响因为国际军最近董王上才不说什么要结束战争对而且最近最近那个最近那个中东那边有点缓和了我们看那个什么那个航运航运已经跌成狗了最近欧线欧线已经

欧线 10 月份合约已经跌到 4000 以下了基本上已经定价了中东合约欧线期货的波动水平实在是太厉害了实在是有点吃不消散户至少不要玩我是有点不太喜欢玩这个你不太喜欢玩你有参与吗之前参与过亏了蛮多的他每天的涨跟跌的波动都很大

跟心跳游戏而且很难完全就是那个你完全不知道中东什么情况一会就上次上次播出就停战了啊后来又又又太搞事情了

对他这个反复很严重一开始是说美国提的和谈然后说双方又接受然后哈马斯说条件太苛刻不行然后以色列又说一定要把他们干翻然后干翻之后又不说了然后黎巴嫩珍珠党又说我一定要干翻什么以色列什么这那的在那里的人

反正人太多了角色太多不太讲不太讲信反复很挑剔他可是因为感觉第一是那个地方历史地理都是一个呃结构特别复杂的一个一个区域他从历史上就是一个

参与人很多然后各方势力在里头缠绕而且对我们来说至少我个人对中东简直是一无所知就反正里头大家理解起来也挺难的对而且他的这个地缘问题还有这个宗教问题我觉得中国人本来就不太好理解因为这特别是这种宗教信仰问题中国人要理解这个问题其实是蛮困难的很难带路吧他有那种世代的就是历史上写在骨髓里的这种

对因为我们本来就没有这种信仰的这个土壤和文化嘛所以我觉得很难去理解这个事情而且他们那种就是如果是极端宗教主义的话就是那种很离谱的就是宗教主义这个高于一切的可以为他牺牲这种对对对好那我们说完原油的话其实我们没有讲说整个你最大的指数有什么

你说大一对吧我们说了前面大一的话现在是避浪反弹中我还觉得在避浪反弹但时间的话估计就 7 月下周可能就结束了反弹大概下下周吧下周再看大概是周二还是周四你觉得能弹到哪里我估计 3000 左右也有可能上 3000 上下吧 3000 都弹不上去了就要往下了上有可能下也有可能

反正还能长个两三天但是空间也不是很大对空间不是很大而且长也不一定长得到你手里的标的我感受到的是绝望我觉得我不知道听众朋友们怎么样我觉得跟很多人不管你是买基金也好还是自己炒股也好很有可能就算长了跟你也没什么关系对现在操作非常难因为你不知道国家都什么时候不复盘了

你不护盘肯定就跌了对吧你你护盘不护不住现在对而且其实如果你去抄国家队的作业比如说你就买挑 300 标记买或者你首先就买 300 对其实还有一个隐藏的风险就是有可能它补跌的话会跌的更多对是啊因为从今年到现在来看只有 50 跟 300 是正的对

然后其他的指数都是付的很多的就是 1000 跟 2000 都付的很多所以如果他要补叠可能就补叠这两个指数了万一国家队修个价是吧你现在去跟可能就蛮难受的如果你现在已经你之前已经跟了那可能还可以但如果你现在去跟又会有这样的风险现在就是你护盘护的时候大可能在涨然后

波动率是不升的波动率在降的每次大盘一涨一互换互换一开始波动率开始往下降对所以我觉得这就是真的蛮难选的啊对机网就是

你不知道大哥什么时候不复盘了这是一个风险然后你又不知道到底是跌小票还是跌大票现在小票和大票风况很严重但是按照数字来看其实小票已经跌了挺久了对 跌了很久但你不知道是不是就是跌因为国家都有护盘就是 300 和 550 偶尔会参与一下 1000 的护盘对 而且最近北乡又一直在卖

然后内资其实也一直在卖不知道感觉就都在买成交量其实也不太够然后大家又都在卖本来以为周四开完会了那周五应该国家队要休息没想到周五国家队又来了休息了半天对休息了半天就完全不知道你国家队到底什么思路现在

那不是啊 但那思路还挺明显的说明 7 月份的会议比 6 月份我们当时录观点促进的时候说的陆家准会议也要明显贵格高很多至少国家队在 3000 年以下护盘的决心还是很明显的你想他已经这个持仓也透露出来了他总不能让自己福亏吧其实市场也很简单你只要有人买

至少就能够跌得慢一点或者是说能够稳住排名吗你得有人买嘛现在那个能够稳定市场的这个资金主要就是国家队的资金了对反正从技术分析上看现在就是地浪的第三个阶段嘛就 12345 嘛

也有可能只有 123 就没有了所以说避浪现在已经在第三个阶段了所以按照你的说法其实避浪完之后还要再跌个 C 浪对有个 C 浪然后才能说回不回得到什么对所以说我意思就 9 月份再看 9 月份可能还有 C 浪跌完就 9 月份了

所以你认为 9 月份会上去对按照之前我们聊的你应该是他对 9 月份是最乐观的对吧对就 abc 嘛 abc 跌完就 9 月份到 9 月份了 8 月份其实就保守了 8 月份就

打枪就行了好我现在已经非常清楚虽然不知道三五年怎么做但是未来两个月大概的意思大家就放个暑假也别开自己的账户看了也别操作了然后开学之后再说我是觉得希望可能要跌到 2850 最近就连局部的热点都很少现在就萝卜最近就炒萝卜快跑相关的好像半导体炒过芯片好像最近还可以对芯片炒过

然后就是那个汽车嘛就是这时候快跑相关的嘛超过别的好像就没什么

没有了好像没有什么没有什么热点主要资金也不回好像上周吵过一天北交所第二天就不行了对就没有什么吵了你怎么杀特杀特一天一家 15%了对没有新股了人炒新股没法玩了昨天好像已经崩了看傻掉了昨天好像是交易所先停了他一个小时黄牌警告

然后我同学最近是让卖不出来然后一一一开发的话就有不情况哎

你说这种不知道谁买的这溢价 15%了这就是随时要崩的大家不是你要知道就是你看到的信息和别人眼里信息是不一样的别人眼里可能想说我靠一个新的上网长成这样子还不赶快冲然后再想一想我们跟就是中东这最近的局势关系很好是不是大家觉得是有希望你放个脚头思考对其实第一天上市的时候我也想买的但是一上来就涨了两个多点我想这涨多了他后来涨停了

这是 T 加零 你买进去就能跑的我现在都不太敢买进外的 都贵的离谱像是说到印度老虎现在也已经出来了因为现在场外的 QD 额度都没了现在很多都是限购的你想买什么都买不到了 很多都限购 1000 什么的只限购 1000 对于展货来说就够了每天买 1000 是很多了已经

好的 那我们今天也就是跟大家简单聊了一下这个宏观的数字然后听上去我感觉大家好好过暑假吧也有可能资金的这个不管是欧洲那边也在放假嘛美国那边也在放假 国内对吧最近房情真的难做大家要不就先一先好好的欢度一下暑假然后我们开学再来你有暑假了我们思想上可以用吗

自己给自己在投资这个层面放个假好好学习好吧 anyway 那我们这期就先跟大家聊到这里好谢谢大家拜拜