Deep Dive
Shownotes Transcript
你好,我是李斯,一个专注牛人牛市的商业主币 2024 年 8 月 26 日,拼多多每股股价大跌 28.5%股价从 130 美元附近跌落到了 95 美元附近市值一夜蒸发了 554 亿美元原因则是,在当天拼多多发布的 2024 年二季度财报当中各项增速狂飙两年多的拼多多在那个季度出现了增速放缓的迹象
2024 年 11 月 21 日经过了两个多月股价好不容易从 90 多美元拉回到了 140 美元附近的拼多多在当天的三季度财报发布后又因为营收低于预期而跌落 20%回到了 100 美元以下如今打开股市拼多多的股价又慢慢爬回到了 130 美元附近好了这数据这时间都对四季度财报想必又快来了
回看 Q2Q3 财报后的股价暴跌连续两份财报当季营收都没有如预期破千亿是外界看衰拼多多的主要点而之所以两次暴跌后股价又慢慢爬升回市值附近想必也印证了大家对拼多多这家成立不到十年上市也才不到八年的电商的未来还是充满了信心
尤其是在 2022 年拼多多海外版 TikTok 上线后首创的拳头馆模式不仅为全世界带去了中国百姓乐此不疲的低价好货更是一举改变了跨境电商的玩法让世界巨头亚马逊也不得不为它做出应变写 TikTok 而来的 TikTok Shop 则是跟在 TikTok 身后有样学样
过去的半年里,围绕 Tm 的跨境电商领域都有哪些故事在发生?拼多多的四季度千亿营收梦是会被 Tm 上大分还是扯后腿呢?2025 年 2 月 1 日,特朗普签署行政令宣布对进口自中国的商品加征 10%关税并取消对价值低于 800 美元小额货物的最低限度关税豁免虽然说 800 美元免税这个口子后续不久又被暂时放开了
但是这条对提姆商家来说堪比利润生死线的关税豁免政策的近与不近还是又让大家吓出了一身冷汗根据参考消息报道 2023 年就有约 10 亿个小额包裹通过小额豁免的方式进入美国绝大多数来自中国而提姆和西音则占到大约三分之一 2024 年的全年数据包裹数量是创纪录的 13.6 亿件
这对于刚刚在 2024 年取得辉煌进展的 Tm 而言是一则很要命的新闻和数据相比于 2022 年末上线时 2024 年的 Tm 继续取得了长足的进步根据新浪科技跨境电商告别 2024 抢卖家工程池在关税上走钢丝中的说法 2024 年 Tm 的应用下载量环比增加了 69%全球累计下载量 9 亿次
在全球电商应用下载榜以及增长榜都荣登冠军并正式超越 eBay 成为全球访问量第二大的电商网站根据 SynsoTower 的数据 2024 年 8 月份 Tim 的用户数量就已经达到了亚马逊用户数量的 91%超越亚马逊已经是近在眼前的事从销售额来看 2024 年 Tim 在美国市场的销售额为 200 到 250 亿美元已经超越欧尔玛仅次于亚马逊和 eBay 排名第三
在流量已经超越一倍的情况下销售额超越一倍也会是 2025 年将会发生的大概率事件而根据分析 TIM 预计 2024 年的总销售额是突破了 500 亿美元的截至 2024 年 12 月 TIM 已在全球 89 个国家和地区上线登上了其中 40 多个国家的 APP 下载总榜榜首
这基本都是那十数亿单 20 美元左右一磅重量以下来自中国中小卖家全托管模式而来的白牌商品所称起来的本来的话照这个趋势 2025 年的 TEMO 的主要课题就是去和亚马逊决战紫禁之巅了但是如今恐怕要戛然而止在全托管模式已经将利润压得比较低的情况下前面所提到的小额货物所免的税基本上就是中小卖家的全部利润
倘若这部分利润被美国一刀切走那么对于整个平台以及平台上的卖家而言都是一个比较大的隐患果真以后小商品也要收税了那么涨价就是必然可一旦涨价提姆赖以向亚马逊发起打击的最有效武器也就不存在了根据新商在提姆吸引们的免税红利还能吃多久当中的说法
有题目商家表示在因政策消息涨价后店铺里所有商品的前端售价都出现了全线上涨有的涨了之前的一半有的甚至在翻倍涨同款商品涨价后题目的售价甚至比亚马逊还要贵十几美金这是一个让题目倍感头疼让亚马逊做梦都要笑醒的新难题当然亚马逊所做的也绝不仅仅是等着看题目笑话那么简单
针对 Tim 的应对亚马逊其实很早就在做筹备了在 2023 年初 Tim 开启全多管模式而风靡跨境电商后亚马逊也作为最大跟随者在 9 月推出了端到端供应链服务卖家通过亚马逊全球物流将产品运送到各地仓库再使用亚马逊入仓分销网络管理库存实现自动补货最后通过亚马逊物流实现分解包装配送并最终完成旅游
截至 2024 年初甚至更早以前亚马逊已经尝试过包括但不限于承诺快速发货鼓励中国商家使用美国仓配服务削减 20 美元以下服装商家佣金等等方式 2024 年 6 月亚马逊在深圳低调召开了一场卖家闭门招商会透露了即将展开的新项目低价商店外界能明确的是这个低价商店是冲着题目来的
外界不能明确的是它的价格能下探到究竟什么水平 2024 年 11 月 8 日亚马逊全球开店亚太区首个创新中心在深圳前海国际人才港启用 2024 年 11 月 13 日亚马逊的低价商店后正式上线并率先向美国部分客户开放所售商品绝大多数是不超过 7 美元的主要产地是中国义乌的家居小商品时尚配饰华强北三 C 等等
且提供免费推货服务这就是一个亚马逊的 T 木版中国的白牌中小卖家再度有了除 T 木外的全新选择 2024 年 12 月根据作者李小霞在亚马逊严密盯房 T 木国内电商巨头间的故事重演当中的说法有网友爆料亚马逊要求平台上销售额前 20 的大卖家在亚马逊和 T 木中二选一但随后亚马逊就否认了这种说法
但是亚马逊还是被爆料出已经把 Team 重新纳入比价系统了这里要介绍一下亚马逊的比价系统亚马逊的比价系统成名已久它会全网抓取卖家在其他平台的售价一旦监测发现有卖家在别的平台上的售价低于亚马逊的那么在亚马逊所售同款商品就会出现无法被添加购物车的情况其实这就是在通过比价系统而让平台商家进行被动的二选一
在 Tmoo 刚成立的时候这个平台也是亚马逊比价系统的监控目标之一但是随着 Tmoo 的商品确实普遍都是低于 10 美元的对亚马逊大卖家大盘不会造成什么威胁后 2023 年亚马逊将 Tmoo 移出了比价系统但是当亚马逊发现 Tmoo 已经开始让自己的大卖家们也出现松动整体正在被 Tmoo 逐步逼近的时候
亚马逊又重启了针对 TEM 平台的监控其实根本不用等特朗普下令不再低价关税豁免开低价商店重启监控 2024 年的亚马逊就已经开始在针对 TEM 和它赖以生存的低价市场进行反击了但是原本外界期待中应该是公式核心的 Amazon Ho 似乎也并没有取得想象中的颠覆性
起码截止 2025 年 1 月底仍旧是测试版本更有用户投诉配送速度慢甚至丢单的情况但是在亚马逊眼里这些可能也无伤大雅配合着不在关税豁免的政策落地虽说自己刚上线的这个后也就失去了生存空间但是它本来就是为了给题目放血才存在的只要题目受伤达成自己这个后存不存在其实倒两可在亚马逊眼里用户们选择自己的原因可以有很多个
但是选择 TEMU 的原因尤其只有一个,那就是便宜相比于亚马逊的动作频频,目前而言,TEMU 也在想办法挖对手的墙角根据 36 克的说法,TEMU 在过去半年里已经将能拉拢的亚马逊卖家几乎都找了一遍 TEMU 的多个部门在 2024 年从广州的西音旁边迁往了深圳亚马逊创新中心所在的前海国际人才港
在亚马逊创新中心开幕当天 Teeam 员工也在楼下立起了招商牌凡是当天参加亚马逊开幕仪式的大麦基本都会被问一遍要不要入住 Teeam 在过去的半年多里 Teeam 也修改了招募美国商家入住的门槛从以前商家需要专门的邀请码到 11 月开始任何美国品牌和个人都可以在 Teeam 注册并销售除了大力招商 Teeam 还在想办法拓宽经营模式
从自己首创的全托管到 2024 年学着竞评搞的半托管如今据传 Tim 也在尝试亚马逊赖以为生的第三方平台模式商家再度负责起定价开店发货的一切 Tim 只收一个佣金要知道第三方平台模式是如今亚马逊平台 2500 亿美元营收一半以上的构成
根据亚马逊财报,2024 年亚马逊线上商店收入 2470 亿美元,同比增长 6.54%,通过服务第三方卖家实现的收入为 1561 亿美元,同比增长 11.49%。提姆通过低价标签将自己送上了和巨头亚马逊一争高低的台面,且通过自己的努力正在转型成为另一家亚马逊般的正规巨无霸的路上。
但是想要对 TikTok 低价市场发起挑战的除了亚马逊还有 TikTok2024 年 11 月 29 日美国黑色星期五当天 TikTok Shop 发布海报称平台每区整体销售额超 1.3 亿美元这个数字相比去年的 3300 万美元是一个不小的提升且更难得的是这是 TikTok 在主动放弃了 8 美元以下低价区市场避开与 TikTok 正面交锋后所取得的战绩
根据字母榜在美国双十一 TikTok 放弃和 TiMu 拼低价当中的说法在黑五正式开始前 TikTok 全托管要求参加黑五的供应商供货价不能低于 8 美元否则不能享受黑五补贴主动避开 TiMu 的低价主场并不代表 TikTok 放弃了对 TiMu 的追赶同为出海全品类平台 TikTok Shop 心中要翻过的大山眼前是 TiMu 长远是亚马逊这一点是毋庸置疑的
根据视频电商数据分析公司 Tabcat 的统计,TikTok Shop 全球 GMV 达到了约 326 亿美元其中,美国成为 TikTok Shop 最大的市场,GMV 达到约 90 亿美元印尼是第二大市场,紧随其后的是泰国核心美国的 90 亿美元 GMV 紧随亚马逊、eBay、Tim、沃尔玛之后位列第五位
虽然 326 亿美元与 TikTok Shop 年初 500 亿美元的目标还有距离但是这一点都不妨碍 TikTok Shop 敢于把梦做得更大一些不少说法都指出 TikTok Shop 给 2025 年定下的 GIV 目标是千亿美元打法上 TikTok Shop 则是把主要精力放在了自己更加擅长的流量而非低价上还是拿去年的黑五来举例
在黑五大促前,官方给商家定的投流刺激手段是简单粗暴的,冲 500 送 500,冲 1500 送 1500。然后是邀请如麻辣鸡等顶流明星开启直播带货,背靠全美超一亿用户的 TikTok 这棵大树,让 TikTok Shop 的传播能力和影响力虽不及 TeeM 低价那么粗暴,但是也绝对有自己的声音。
且在流量玩法的刺激下,卖家们也跟着思考如何拍短视频,如何调动 KOL 积极性,进而如何报单。相比于亚马逊,题目堪称一潭死水般的投流与铲除,TikTok 成为了商家心目中可能性的代名词。不过,商家们开始将注意力投入到这个新玩法的眼下,TikTok 仿佛还并未完全做好承接值的准备。
根据字母榜在美国双十一 TikTok 放弃和 Tim 拼低价当中的说法从 2023 年 9 月 TikTok Shop 上线至今平台商家数量增加了 3-5 倍但是有带货权限的 KOL 数量仅为 30-50 万左右且其中 95%的 KOL 并无基础带货能力而即便这样这些 KOL 依旧是商家们争抢的对象一个千粉素人 KOL 的短视频价格翻了 10 倍不止
高粉 KOL 只会更高缺乏一个良好的 KOL 商家平台生态是 TikTok Shop 在努力解决的问题虽说这的确与 TiMu 们思考的并不是一个维度但是 TikTok Shop 这位后来者所具备的对用户的新吸引力想必也是 TiMu 乃至亚马逊都需要认真考虑的问题关注李斯在这里读懂商业